Javni razpis za Telekom

Država je v skladu z napovedmi objavila mednarodni javni poziv za zbiranje izjav o interesu ter ponudb v postopku prodaje državnega 49,13-odstotnega deleža v Telekomu Slovenije.

Tržna kapitalizacija Telekoma znaša približno 3,1 milijarde evrov, interes za nakup skoraj polovičnega deleža pa naj bi po prepričanju direktorja direktorata za elektronske komunikacije na gospodarskem ministrstvu Matjaža Janše izkazalo od 10 do 15 ponudnikov.

Z nekaterimi so se na ministrstvu že pogovarjali, je povedal pred časom. Minister za gospodarstvo Andrej Vizjak pa je sredi avgusta izrazil prepričanje, da bosta tako obseg prijav in ponujena cena ustrezna glede na kakovost podjetja.

Delnice bodo prodali v dveh fazah

Omenjeni paket delnic, ki jih imajo v lasti država oziroma paradržavni skladi Kapitalska družba, Prvi pokojninski sklad in Slovenska odškodninska družba, bo prodan po dvofaznem postopku mednarodnega javnega zbiranja ponudb. V prvi fazi bodo registrirani ponudniki poslali nezavezujoče ponudbe na podlagi prejetega informacijskega memoranduma.

V drugi fazi bodo nato izbrani registrirani ponudniki povabljeni k oddaji zavezujočih ponudb na podlagi opravljenega skrbnega pregleda družbe, poročila o prodajalčevem skrbnem pregledu in drugih dokumentov v zvezi s transakcijo. Komisija, ki je poziv danes objavila skupaj z vlado oziroma ministrstvom za gospodarstvo, si sicer pridržuje pravico odločiti se tudi za izvedbo tretje faze postopka, in sicer licitacijo.

Komisije lahko kadarkoli spremeni postopek prodaje

Komisija ima pravico, kot še piše v pozivu, da v katerikoli fazi ustavi ali spremeni postopek prodaje ali podaljša postavljene roke. Ob upoštevanju te pravice je v pozivu naveden tudi ilustrativni časovni okvir transakcije. Rok za oddajo nezavezujočih ponudb registriranih ponudnikov je 15. oktober, za drugo fazo postopka izbrani ponudniki bodo povabljeni k izvedbi skrbnega pregleda družbe v novembru, rok za oddajo zavezujočih ponudb se predvideva v začetku decembra, podpis pogodb za izvedbo transakcije pa je predviden za konec decembra letos ali v začetku januarja 2008.

Transakcija se lahko izvede v enem ali v dveh korakih

V prvem delu transakcije gre za 35,13 odstotka delnic, tri leta po prvem pa za drugi del transakcije in za 14 odstotkov delnic. Registrirani ponudniki bodo pri tem imeli na voljo več možnosti - predložili bodo lahko ponudbo za izvedbo transakcije za 49,13 odstotka delnic v enem koraku, ponudbo za izvedbo transakcije za 49,14 odstotka delnic v dveh korakih ali ponudbi za izvedbo transakcije v enem koraku ter za izvedbo transakcije v dveh korakih.

Pri vrednotenju nezavezujočih ponudb bo komisija ocenila finančno ponudbo z do 70 točkami, tehnično ponudbo pa z do 30 točkami, skupno torej z do 100 točkami. Ponudbe za izvedbo transakcije v dveh korakih bodo ocenjene z dodatnimi tremi točkami. Če bosta dve (ali več) ponudbi ocenjeni z enakim številom točk ali bo razlika med njima manjša od petih točk, bo imela prednost ponudba, kjer bo ponujeno navzkrižno lastništvo delnic.